Préparer sa retraite en 2025 : panorama des solutions d’épargne et d’investissement
Location meublée, nue‑propriété, PER ou assurance‑vie : choisissez selon votre profil et votre horizon
En 2025, plus que jamais, les actifs doivent se soucier de préparer leur retraite en organisant leur patrimoine de telle manière que celui-ci produise une rente complémentaire à la retraite versée par les régimes obligatoires. Cette rente doit être viagère, ou a minima très large, et éventuellement réversible et revalorisée.
Mis à jour le 30 juillet 2025
Par Sophie Bequet
7 minutes
Partager
Sommaire
Préparer sa retraire en 2025 alors que la question de son financement se complexifie d’année en année. L’allongement de l’espérance de vie, l’entrée tardive sur le marché du travail et des carrières de plus en plus « hachées » imposent de nouveaux défis. Dans ce contexte, de nombreux actifs, notamment les indépendants (artisans, commerçants, professions libérales), constatent une baisse progressive des taux de remplacement au moment du départ à la retraite.
Pour anticiper une telle situation, constituer une épargne ou un patrimoine immobilier devient essentiel. Découvrez dans cet article plusieurs solutions pour préparer sa retraite en 2025, qu’il s’agisse d’investissement locatif (location meublée, nue-propriété) ou de dispositifs d’épargne financière (PER, Loi Madelin, assurance-vie).
Voici nos recommandations pour préparer sa retraite en 2025 et se constituer une rente complémentaire :
La Location meublée
Principe de la location meublée
La location meublée consiste à louer un logement équipé de meubles, souvent via l’acquisition de biens immobiliers gérés au sein d’une résidence avec services (résidences étudiantes, seniors, Ehpad, tourisme). Le bail est alors signé avec un exploitant professionnel, généralement pour une durée longue (de 9 à 12 ans), renouvelable tacitement.
Dans ce cadre, la plupart des charges (entretien, mises aux normes, etc.) sont supportées par l’exploitant, libérant ainsi l’investisseur de nombreuses contraintes.
Avantages et limites
- Fonctionnement simplifié :
- Un seul locataire (l’exploitant).
- Peu de contraintes de gestion ou de rotation des locataires.
- Transfert quasi complet des charges à l’exploitant.
- Intérêt fiscal :
- Les loyers sont imposés dans la catégorie des BIC (Bénéfices Industriels et Commerciaux).
- Possibilité d’amortir comptablement le bien (immobilier + mobilier).
- Potentielle annulation ou forte réduction de l’imposition sur les revenus locatifs.
- Limites :
- Bail commercial généralement long et peu flexible.
- Importance de bien choisir la résidence et l’exploitant pour sécuriser le versement des loyers.
Pour qui ?
- Début de carrière : L’investisseur peut maximiser l’emprunt pour profiter du levier bancaire et de l’amortissement.
- Proche ou à la retraite : Un achat comptant permet de percevoir une rente immédiate, toujours peu taxée grâce à l’amortissement.
Découvrez nos biens éligibles à la Location meublée
L’investissement en nue-propriété
Principe de la nue-propriété
Il s’agit d’acquérir un bien démembré : l’investisseur achète la nue-propriété, tandis qu’un bailleur institutionnel acquiert l’usufruit pour une durée définie (souvent 15 ans ou plus). Pendant ce temps, l’usufruitier perçoit les loyers et assume toutes les charges (taxes, travaux, entretien).
À l’issue de la période, la nue-propriété se reconstitue automatiquement en pleine propriété, sans aucun acte ni fiscalité supplémentaires. La valorisation du bien se fait naturellement, sans que l’investisseur n’ait eu à gérer le bien ni à s’en occuper.
Avantages et limites
- Avantages :
- Aucune gestion locative ni charges à supporter pendant la durée de l’usufruit.
- Aucune imposition sur les revenus locatifs, car ils sont perçus par l’usufruitier.
- Valorisation progressive du bien, qui retrouve sa pleine propriété à la fin du démembrement.
- Limites :
- Période de démembrement généralement longue (15 ans ou plus).
- Pas de revenus locatifs pour le nu-propriétaire pendant toute la durée du démembrement.
- Besoin d’un apport initial ou d’un effort de trésorerie, l’investissement n’étant pas autofinancé par les loyers.
Pour qui ?
- Investisseurs souhaitant se constituer un patrimoine immobilier sans aucune contrainte de gestion.
- Objectif de revenu futur : caler la fin de l’usufruit à l’âge de départ à la retraite pour commencer à percevoir des loyers.
- Objectif d’usage futur : récupérer la pleine jouissance du bien (résidence principale ou secondaire) à la fin du démembrement, notamment dans les zones prisées (Côte d’Azur, Pays Basque…).
Découvrez nos biens éligibles en Nue-propriété
Le Plan d’Épargne Retraite (PER)
Principe du PER
Le PER vise à encourager l’épargne individuelle en vue de la retraite. Il peut être souscrit par tout actif, et permet de placer des sommes régulières ou ponctuelles. Ces versements sont ensuite investis sur divers supports, selon le profil de risque souhaité.
Au moment de la retraite, l’épargnant peut choisir entre une sortie en rente ou une sortie en capital, dans le cadre légal en vigueur.
Avantages et limites
- Avantages :
- Défiscalisation des versements (sous conditions et plafonds).
- Possibilité de réinvestir l’économie d’impôt pour faire fructifier davantage son capital.
- Sortie possible en capital, en rente viagère ou un mix des deux (soumis à la législation en vigueur).
- Limites :
- Épargne bloquée jusqu’à la retraite, sauf cas de déblocages anticipés (achat de résidence principale, invalidité, décès du conjoint, etc.).
- Imposition à la sortie, selon le régime fiscal en place au moment du rachat ou de la rente.
Pour qui ?
- Tout actif redevable de l’impôt sur le revenu, surtout s’il est dans une tranche marginale d’imposition élevée (30 %, 41 % ou 45 %).
- Plus on est proche de la retraite, plus la durée de blocage est courte, et plus l’intérêt fiscal est important.
La retraite Loi Madelin
Principe de la Loi Madelin
La Loi Madelin (contrats existants souscrits avant le 1er octobre 2020) est conçue pour les indépendants (professions libérales, artisans, commerçants, dirigeants TNS, etc.). Elle permet de se constituer une rente viagère pour la retraite tout en déduisant les cotisations de son revenu imposable (dans la limite des plafonds légaux).
Depuis le 1er octobre 2020, la Loi Madelin est remplacée par le PER pour les nouvelles souscriptions. Cependant, les contrats Madelin ouverts avant cette date peuvent encore être alimentés.
Avantages et limites
- Avantages :
- Contrats souvent flexibles (versements réguliers ou exceptionnels, gestion libre ou pilotée…).
- Possibilité de défiscaliser les sommes versées.
- Sélection d’options de rente (réversion, annuités garanties…).
- Limites :
- Sommes bloquées jusqu’à la liquidation des droits à la retraite (sauf cas exceptionnels).
- Sortie généralement sous forme de rente viagère imposable.
Pour qui ?
- Exclusivement les travailleurs indépendants, gérants majoritaires, professions libérales, etc.
- Intérêt plus marqué pour ceux qui approchent de la retraite : durée de blocage plus courte et réduction d’impôt immédiate.
L’assurance-vie
Principe de l’assurance-vie
L’assurance-vie est un contrat d’épargne à long terme permettant de placer des sommes sur différents supports (fonds en euros, unités de compte, etc.). Contrairement aux autres dispositifs spécifiques à la retraite, l’assurance-vie reste accessible à tout moment, même si une fiscalité avantageuse s’applique après huit ans de détention.
Avantages et limites
- Avantages :
- Souplesse de gestion : versements libres ou programmés, retraits partiels possibles.
- Avantage fiscal après 8 ans de détention (abattement annuel sur les gains).
- Transmission facilitée : clause bénéficiaire personnalisable pour transmettre le capital hors succession, sous certaines conditions.
- Limites :
- Moindre défiscalisation sur les versements (contrairement au PER ou à la Loi Madelin).
- Nécessité de rester investi à long terme pour bénéficier pleinement des avantages fiscaux et de la capitalisation.
Pour qui ?
- Tout investisseur cherchant un placement flexible, modulable en fonction de ses besoins.
- Les futurs retraités souhaitant compléter d’autres solutions comme un PER ou un contrat Madelin, en profitant d’une enveloppe fiscale et successorale souple.
Choisir la meilleure solution pour constituer sa retraite en 2025
Il n’existe pas de solution universelle pour préparer sa retraite. Votre choix dépendra de :
- Votre statut professionnel (salarié, indépendant, profession libérale, etc.).
- Vos objectifs (rechercher un capital disponible, sécuriser un revenu complémentaire, devenir propriétaire pour y habiter, etc.).
- Votre horizon d’investissement (long, moyen ou court terme).
- Votre niveau d’imposition (tranche marginale d’imposition, optimisation fiscale).
Qu’il s’agisse de location meublée, de nue-propriété, d’un PER, d’un contrat Madelin ou d’une assurance-vie, l’important est d’anticiper et de construire sa stratégie le plus tôt possible. Ainsi, vous pourrez profiter pleinement de votre retraite, avec une tranquillité financière et une meilleure protection de votre patrimoine.
Préparer sa retraite en 2025 : à retenir
- Diversifiez vos sources de revenus : combinez immobilier (location meublée ou nue‑propriété) et placements financiers (PER, assurance‑vie).
- Optimisez votre fiscalité : déductions PER ou Madelin, amortissement en BIC pour la location meublée, exonération d’IFI en nue‑propriété.
- Adaptez l’horizon au produit : court / moyen terme pour assurance‑vie, long terme pour nue‑propriété (15 ans) ou PER (jusqu’à la retraite).
- Tenez compte de votre statut : indépendants → Madelin ou PER ; salariés → PER individuel + assurance‑vie.
- Anticipez : plus vous commencez tôt, plus l’effet capitalisation et les avantages fiscaux seront puissants.
Dispositifs liés à cette publication :
